Fondsgebundene Rentenversicherung günstig: So findest du den passenden Tarif

Deine monatlichen Beiträge kaufen Anteile an Investmentfonds oder ETFs. Der Vertragswert schwankt dadurch täglich mit den Märkten, anders als beim festen Rechnungszins einer klassischen Rentenversicherung. Eine garantierte Rentenhöhe gibt es bei rein fondsgebundenen Tarifen nicht.

Viele Anbieter kombinieren die Fondsanlage mit einem Sicherungsvermögen. Du kannst bei Vertragsbeginn oft wählen, ob 50, 80 oder 100 Prozent deiner eingezahlten Beiträge garantiert sein sollen. Je niedriger das Garantieniveau, desto mehr Geld fließt tatsächlich in Fonds und desto höher sind deine Renditechancen.

Für dich als Studierende bedeutet das: Du trägst das Anlagerisiko selbst, kannst aber über einen langen Zeitraum von den Wachstumschancen der Kapitalmärkte profitieren. Historisch haben Aktienmärkte über Zeiträume von mehr als 20 Jahren Verluste deutlich unwahrscheinlicher gemacht.

Ein reiner ETF-Sparplan hat in der Regel die niedrigeren laufenden Kosten. Du zahlst nur die Gesamtkostenquote der ETFs, oft zwischen 0,1 und 0,5 Prozent pro Jahr, plus geringe Ordergebühren. Dafür fehlt dir die lebenslange Rentenzahlung, die eine Versicherung bietet.

Die fondsgebundene Rentenversicherung verursacht zusätzlich Abschluss- und Verwaltungskosten. Diese liegen je nach Anbieter zwischen 0,5 und 2,0 Prozent pro Jahr und können die Rendite spürbar drücken. Günstige Tarife erkennst du an einer Verwaltungskostenquote von unter einem Prozent.

Der entscheidende Unterschied liegt in der Auszahlung: Beim ETF-Sparplan kannst du dein Kapital aufbrauchen, ohne zu wissen, wie lange es reicht. Die Fondsrente zahlt dir dagegen ein Leben lang, egal wie alt du wirst. Diese Absicherung rechtfertigt für viele Sparer die höheren Kosten.

Bevor du einen Vertrag unterschreibst, solltest du deine persönliche Rentenlücke kennen. Ein Richtwert ist, 10 bis 15 Prozent deines Nettoeinkommens in die private Altersvorsorge zu stecken. Als Studierende kannst du auch mit kleinen Beträgen starten, viele Tarife sind ab 25 Euro monatlich möglich.

Dein Anlagehorizont ist der wichtigste Faktor für die Risikowahl. Wer noch mehr als 20 Jahre bis zur Rente hat, kann ein höheres Aktien- und damit Renditepotenzial wählen. Ein niedrigeres Garantieniveau von 50 oder 80 Prozent erlaubt eine höhere Fondsquote als eine Vollgarantie von 100 Prozent.

Vergleiche vor dem Abschluss mindestens drei Anbieter. Achte dabei auf die Verwaltungskostenquote, die Kosten der angebotenen ETFs und den garantierten Rentenfaktor. Ein günstiger Tarif kombiniert niedrige laufende Kosten mit einer breiten Auswahl an Indexfonds.

Die Fondsrente passt zu dir, wenn du langfristig denkst und Marktschwankungen aushalten kannst. Dein Anlagehorizont sollte bei mindestens 20 Jahren liegen, damit sich die höheren Kosten gegenüber einem reinen ETF-Sparplan lohnen. In dieser Zeit können sich auch zwischenzeitliche Verluste wieder ausgleichen.

Ein weiteres Kriterium ist dein Wunsch nach Planbarkeit. Wenn du im Alter eine lebenslange Rente möchtest, die unabhängig von deiner Lebenserwartung fließt, ist die Versicherungslösung sinnvoll. Der ETF-Sparplan bietet diese Garantie nicht, dort kann dein Kapital vor deinem Lebensende aufgebraucht sein.

Weniger geeignet ist die Fondsrente, wenn du kurzfristig an dein Geld musst. Eine vorzeitige Kündigung ist oft mit hohen Verlusten verbunden, weil Abschlusskosten in den ersten Jahren verrechnet werden. Auch wer eine feste Rentenhöhe ohne Schwankungen bevorzugt, ist mit einer klassischen Rentenversicherung besser beraten.

Die Verwaltungskostenquote des Versicherers liegt je nach Anbieter zwischen 0,5 und 2,0 Prozent pro Jahr. Hinzu kommen die laufenden Kosten der enthaltenen ETFs, die bei günstigen Indexfonds zwischen 0,1 und 0,5 Prozent liegen.

Abschlusskosten werden oft auf die ersten fünf Jahre verteilt und betragen üblicherweise 1,0 bis 2,5 Prozent der Beitragssumme. Diese Kosten fallen unabhängig von der Fondsentwicklung an und schmälern dein angespartes Kapital gerade in der Anfangsphase. Günstige Tarife haben eine Verwaltungskostenquote von unter einem Prozent.

Für dich heißt das: Rechne vor dem Abschluss alle Kosten zusammen. Ein Tarif mit 0,78 Prozent Verwaltungskosten und ETFs mit 0,2 Prozent Gesamtkostenquote kostet dich jährlich rund ein Prozent deines Vertragsguthabens. Ein teurer Tarif mit 2,0 Prozent Verwaltungskosten und aktiv gemanagten Fonds mit 1,5 Prozent kann dagegen über drei Prozent pro Jahr verschlingen.

Das Garantieniveau legst du bei Vertragsbeginn fest. Es bestimmt, welcher Anteil deiner eingezahlten Beiträge zum Rentenbeginn mindestens zur Verfügung steht. Üblich sind 50, 80 oder 100 Prozent. Ein niedrigeres Niveau bedeutet eine höhere Aktienquote und damit mehr Renditechancen, aber auch weniger Sicherheit.

Der Rentenfaktor gibt an, wie viel monatliche Rente du pro 10.000 Euro angespartem Kapital erhältst. Dieser Wert wird bei Vertragsabschluss garantiert und unterscheidet sich zwischen den Anbietern erheblich. Ein niedriger Rentenfaktor kann deine lebenslange Rente deutlich reduzieren, selbst wenn dein Kapital hoch ist.

Die Fondsauswahl ist der dritte entscheidende Baustein. Achte auf breit streuende ETFs auf globale Indizes, die kostengünstig sind und langfristig wachsen. Viele Tarife erlauben dir, bis zu zehn ETFs zu kombinieren und deine Auswahl mehrmals im Jahr anzupassen.

Bevor du einen Vertrag abschließt, prüfe die folgenden Punkte. Sie helfen dir, teure von günstigen Angeboten zu unterscheiden und langfristig Rendite zu sichern.

• Die Verwaltungskostenquote des Versicherers liegt unter einem Prozent pro Jahr.
• Die enthaltenen ETFs haben eine Gesamtkostenquote von unter 0,5 Prozent.
• Die Abschlusskosten sind transparent ausgewiesen und nicht überhöht.
• Das Garantieniveau passt zu deinem Risikoprofil und deinem Anlagehorizont.
• Der Rentenfaktor ist im Vergleich zu anderen Anbietern wettbewerbsfähig.
• Die Fondsauswahl umfasst breit streuende ETFs auf globale Indizes.
• Flexible Beitragsanpassung und Sonderzahlungen sind möglich.
• Es gibt keine hohen Stornokosten bei vorzeitiger Kündigung.

Wenn du alle Punkte mit Ja beantworten kannst, hast du einen Tarif gefunden, der deine Rendite nicht durch unnötige Kosten auffrisst. Nimm dir für den Vergleich Zeit, denn die Unterschiede zwischen den Anbietern sind groß.

Der häufigste Fehler ist ein zu hohes Garantieniveau. Wer 100 Prozent seiner Beiträge absichern will, verschenkt über Jahrzehnte Rendite, weil ein großer Teil des Geldes in sichere, aber renditearme Anlagen fließt. Für junge Leute mit langem Horizont ist ein Niveau von 50 oder 80 Prozent meist sinnvoller.

Ein weiterer Fehler ist die Wahl aktiv gemanagter Fonds mit hohen Gebühren. Diese Fonds kosten oft 1,0 bis 2,0 Prozent pro Jahr und schlagen den Markt langfristig nur selten. Günstige ETFs auf breite Indizes sind für die meisten Anleger die bessere Wahl.

Viele Sparer ignorieren den Rentenfaktor und konzentrieren sich nur auf das angesparte Kapital. Dabei entscheidet der Rentenfaktor, wie viel Rente du später tatsächlich bekommst. Vergleiche diesen Wert immer zwischen mehreren Anbietern, bevor du dich festlegst.

Bei einer Auszahlung als lebenslange Rente wird nur der gesetzlich definierte Ertragsanteil versteuert. Dieser Anteil hängt von deinem Alter bei Rentenbeginn ab und ist in jungen Jahren deutlich niedriger als die tatsächlichen Erträge. Dadurch bleibt ein großer Teil deiner Rente steuerfrei.

Entscheidest du dich für eine einmalige Kapitalauszahlung, musst du 50 Prozent der Erträge mit deinem individuellen Einkommensteuersatz versteuern. Die andere Hälfte bleibt steuerfrei. Diese Regelung gilt, wenn du den Vertrag mindestens zwölf Jahre gehalten hast und bei Auszahlung mindestens 62 Jahre alt bist.

Bei einer vorzeitigen Auflösung des Vertrags werden die Erträge mit der Abgeltungssteuer von 25 Prozent zuzüglich Solidaritätszuschlag und gegebenenfalls Kirchensteuer belastet. Eine Kündigung ist daher nicht nur wegen der Stornokosten teuer, sondern auch steuerlich unattraktiv.

Bei einer Auszahlung als lebenslange Rente wird nur der gesetzlich definierte Ertragsanteil versteuert. Dieser Anteil hängt von deinem Alter bei Rentenbeginn ab und ist in jungen Jahren deutlich niedriger als die tatsächlichen Erträge.

Entscheidest du dich für eine einmalige Kapitalauszahlung, musst du 50 Prozent der Erträge mit deinem individuellen Einkommensteuersatz versteuern. Die andere Hälfte bleibt steuerfrei.

Bei einer vorzeitigen Auflösung des Vertrags werden die Erträge mit der Abgeltungssteuer versteuert. Eine vorzeitige Kündigung ist daher meist die ungünstigste Variante.

ETFs bilden einen Index nach und haben niedrige Gesamtkostenquoten, oft zwischen 0,1 und 0,5 Prozent pro Jahr. Sie sind transparent, weil ihre Zusammensetzung täglich veröffentlicht wird. Langfristig schlagen die meisten aktiv gemanagten Fonds ihren Vergleichsindex nicht.

Aktiv gemanagte Fonds versuchen, den Markt zu übertreffen, und verlangen dafür höhere Verwaltungsgebühren von oft 1,0 bis 2,0 Prozent pro Jahr. Nur wenige Manager schaffen es dauerhaft, diese Mehrkosten durch bessere Ergebnisse auszugleichen. Für die meisten Anleger sind ETFs die kostengünstigere und erfolgreichere Wahl.

In einer fondsgebundenen Rentenversicherung kannst du oft aus einer großen Palette von ETFs wählen. Achte darauf, dass dein Anbieter breit streuende Indexfonds auf globale Märkte anbietet. So erreichst du eine gute Risikostreuung bei niedrigen Kosten.