Thesaurierender ETF für Studenten: So baust du mit kleinen Beträgen langfristig Vermögen auf

Bei einem thesaurierenden ETF werden sämtliche Erträge, die im Fonds anfallen, nicht auf dein Konto überwiesen. Stattdessen kauft der Fonds davon unmittelbar neue Wertpapiere, wodurch dein Anteil am Fondsvermögen und damit der Wert deiner Anlage steigt. Du musst dich also um nichts kümmern, denn die Wiederanlage passiert im Hintergrund.

Für dich als Student bedeutet das: Du profitierst von einem ununterbrochenen Zinseszinseffekt. Deine Gewinne bleiben im Fonds und erwirtschaften dort wiederum neue Gewinne, ohne dass du einen Cent manuell reinvestieren musst.

Die automatische Wiederanlage ist der zentrale Mechanismus, der aus kleinen Beträgen über Jahrzehnte ein großes Vermögen macht.

Der wesentliche Unterschied liegt im Umgang mit den Dividenden. Ein ausschüttender ETF zahlt dir die Erträge regelmäßig auf dein Verrechnungskonto, ein thesaurierender ETF legt sie direkt wieder an. Für deinen langen Anlagehorizont im Studium hat das konkrete Folgen.

Bei einem thesaurierenden ETF arbeitet der Zinseszinseffekt ohne Unterbrechung, denn die Dividenden fließen sofort zurück in den Markt. Bei einem ausschüttenden ETF musst du dich selbst um die Reinvestition kümmern, was Zeit kostet und oft vergessen wird. Dadurch entstehen Lücken, in denen dein Geld nicht für dich arbeitet.

• Ein thesaurierender ETF erfordert im Studium keinen laufenden Aufwand, da du keine Entscheidungen über die Verwendung der Ausschüttungen treffen musst.
• Ein ausschüttender ETF kann sinnvoll sein, wenn du gezielt den Sparer-Pauschbetrag über die jährliche Dividende nutzen möchtest.
• Für einen Anlagehorizont von 30 bis 40 Jahren ist die thesaurierende Variante für die meisten Studierenden die einfachere und effizientere Wahl.

Bevor du dein Geld in einen ETF steckst, solltest du einen kleinen Puffer für unerwartete Ausgaben auf einem Tagesgeldkonto haben. So vermeidest du, dass du deine Anteile bei einem kurzfristigen Engpass verkaufen musst. Ein Verkauf würde deinen langfristigen Vermögensaufbau stören und eventuell Steuern auslösen.

Für den Kauf benötigst du ein Wertpapierdepot, das du bei vielen Anbietern online und ohne Mindestanlage eröffnen kannst. Anschließend wählst du einen breit gestreuten thesaurierenden Welt-ETF, zum Beispiel auf den MSCI World. Achte dabei auf eine niedrige jährliche Kostenquote von etwa 0,1 bis 0,3 Prozent.

Die wichtigste Kennzahl ist die laufende Kostenquote, auch TER genannt. Sie wird jährlich direkt aus dem Fondsvermögen entnommen und liegt bei Welt-ETFs typischerweise zwischen 0,1 und 0,3 Prozent.

Bei einer Anlagesumme von 1000 Euro fallen für einen Welt-ETF also nur 1 bis 3 Euro Kosten pro Jahr an. Ein Ausgabeaufschlag wird bei ETFs in der Regel nicht erhoben. Viele Online-Broker führen Sparpläne zudem kostenlos aus, einige verlangen eine geringe Gebühr pro Ausführung.

Die jährliche Kostenquote von 0,1 bis 0,3 Prozent ist der wichtigste Wert, den du beim ETF-Vergleich beachten solltest.

Auch wenn du keine Ausschüttungen erhältst, sind thesaurierende ETFs nicht steuerfrei. Der Gesetzgeber erhebt eine jährliche Vorabpauschale, die einen kleinen Teil deines Wertzuwachses vorab besteuert. Diese Pauschale wird von deinem Broker automatisch berechnet und mit deinem Sparer-Pauschbetrag verrechnet.

Für Studierende bleibt die Steuerlast in der Regel gering, denn der Sparer-Pauschbetrag liegt bei 1000 Euro pro Person und Jahr. Erst wenn deine Gewinne und die Vorabpauschale diesen Betrag übersteigen, wird Abgeltungsteuer in Höhe von 25 Prozent fällig. Bei Aktien-ETFs sind zudem 30 Prozent der Erträge durch die Teilfreistellung steuerfrei.

• Richte bei deinem Broker einen Freistellungsauftrag in Höhe von 1000 Euro ein, damit der Freibetrag automatisch berücksichtigt wird.
• Liegt dein gesamtes Jahreseinkommen unter dem Grundfreibetrag, kannst du beim Finanzamt eine Nichtveranlagungs-Bescheinigung beantragen.
• Mit einer Nichtveranlagungs-Bescheinigung bleiben deine Kapitalerträge auch über den Sparer-Pauschbetrag hinaus steuerfrei.

Der MSCI World ist ein Aktienindex, der die Wertentwicklung von rund 1400 großen Unternehmen aus 23 Industrieländern abbildet. Er gilt als Standard für eine breite Streuung über viele Länder und Branchen.

Risikostreuung bedeutet, dass dein Geld auf viele verschiedene Unternehmen verteilt ist. Der Ausfall einer einzelnen Firma belastet dein Vermögen dadurch kaum. Dein Anlagehorizont ist der Zeitraum, in dem du dein Geld investiert lässt; für einen ETF-Sparplan im Studium sind 10 Jahre oder mehr sinnvoll, idealerweise 30 bis 40 Jahre.

Ein langer Anlagehorizont ist dein wichtigster Verbündeter, weil er kurzfristige Kursschwankungen ausgleicht und den Zinseszinseffekt voll wirken lässt.

Zuerst legst du einen Notgroschen von einigen hundert Euro auf einem Tagesgeldkonto an. Dieser Puffer schützt dich davor, bei unerwarteten Ausgaben deine ETF-Anteile verkaufen zu müssen.

Danach eröffnest du ein kostenloses Wertpapierdepot und wählst einen thesaurierenden Welt-ETF mit niedriger Kostenquote aus. Sobald das Depot steht, richtest du einen Freistellungsauftrag in Höhe von 1000 Euro pro Jahr ein. So nutzt du deinen Sparer-Pauschbetrag automatisch und zahlst nicht unnötig Steuern.

Der häufigste Fehler ist, gar nicht erst anzufangen, weil du denkst, dein Budget sei zu klein. Schon 25 Euro im Monat reichen aus, um langfristig ein Vermögen aufzubauen.

Ein weiterer teurer Fehler ist der panische Verkauf bei der ersten Kursdelle. Wer bei fallenden Kursen verkauft, realisiert Verluste und verpasst die anschließende Erholung. Ebenso schädlich ist es, den Sparplan auszusetzen, sobald die Kurse fallen, weil du damit den Durchschnittskosteneffekt aufgibst.

• Fange auch mit kleinen Beträgen an, statt auf ein größeres Budget zu warten.
• Verkaufe nicht bei Kursschwankungen, sondern halte an deinem langfristigen Plan fest.
• Setze auf einen breit gestreuten ETF statt auf riskante Einzelaktien.
• Achte auf niedrige jährliche Kosten und nutze deinen Sparer-Pauschbetrag.

Der Zinseszinseffekt entfaltet seine volle Wirkung erst über lange Zeiträume. Wenn du mit 20 Jahren beginnst, monatlich 50 Euro in einen breit gestreuten Welt-ETF zu sparen, hast du bei einer durchschnittlichen Rendite von 6 Prozent pro Jahr mit 67 ein Vermögen von rund 156.000 Euro aufgebaut.

Davon hast du nur 28.200 Euro selbst eingezahlt. Startest du erst zehn Jahre später mit 30, kommst du unter denselben Bedingungen nur auf rund 81.000 Euro. Die zehn Jahre Verzögerung kosten dich also über 70.000 Euro, obwohl du nur 6.000 Euro weniger einzahlst.

Der frühe Start ist deshalb wichtiger als die Höhe deiner Sparrate, denn die entgangene Zeit lässt sich später nicht mehr aufholen.

Der Zinseszinseffekt entfaltet seine volle Wirkung erst über lange Zeiträume. Wenn du mit 20 Jahren beginnst, monatlich 50 Euro in einen breit gestreuten Welt-ETF zu sparen, hast du bei einer durchschnittlichen Rendite von 6 Prozent pro Jahr mit 67 ein Vermögen von rund 156.000 Euro aufgebaut. Davon hast du nur 28.200 Euro selbst eingezahlt.

Startest du erst zehn Jahre später mit 30, kommst du unter denselben Bedingungen nur auf rund 81.000 Euro. Die zehn Jahre Verzögerung kosten dich also über 70.000 Euro, obwohl du nur 6.000 Euro weniger einzahlst. Diese Differenz ist der reine Effekt der Zeit, nicht der Sparrate.

Ein thesaurierender ETF verstärkt diesen Effekt, weil er Dividenden und Erträge automatisch wieder anlegt. Dein Geld bleibt ununterbrochen im Markt investiert und erwirtschaftet Erträge auf Erträge. Für die Altersvorsorge ist das die einfachste und effektivste Methode, die dir als Student zur Verfügung steht.