Growth-Aktien und Freistellungs­auftrag: So bleibt deine Rendite 2026 steuerfrei

Deine Bank oder dein Broker führt auf Kapitalerträge automatisch Abgeltungsteuer an das Finanzamt ab. Mit einem Freistellungsauftrag weist du das Institut an, Erträge bis zur Höhe deines Sparer-Pauschbetrags ohne diesen Steuerabzug auszuzahlen. Das betrifft Zinsen, Dividenden und realisierte Kursgewinne gleichermaßen.

Der Auftrag gilt immer für ein Kalenderjahr. Du kannst bei der Einrichtung festlegen, dass er sich automatisch verlängert, bis du ihn änderst oder widerrufst.

Für dich als Studierende oder Studierender ist das besonders relevant, wenn du ein Depot mit Growth-Aktien führst. Auch kleinere Erträge aus Dividenden oder gelegentlichen Verkäufen kannst du so von Anfang an steuerfrei vereinnahmen.

Der Sparer-Pauschbetrag liegt im Jahr 2026 bei 1000 Euro pro Person. Zusammenveranlagte Ehepaare und eingetragene Lebenspartner können gemeinsam 2000 Euro steuerfrei stellen.

Dieser Freibetrag gilt für die Summe aller deiner Kapitalerträge im Kalenderjahr. Du kannst ihn auf mehrere Banken, Sparkassen oder Broker aufteilen, darfst die Gesamtsumme aber nicht überschreiten.

Zu den Kapitalerträgen zählen Zinsen aus Tagesgeld und Festgeld, Dividenden von Aktien und Fonds, realisierte Kursgewinne aus Growth-Aktien sowie Erträge aus ETFs und Anleihen. Einkünfte aus einem Nebenjob, Mieteinnahmen oder Rentenbeiträge gehören nicht dazu.

Auf Kapitalerträge oberhalb deines Freibetrags fällt Abgeltungsteuer an. Sie beträgt 25 Prozent auf den übersteigenden Betrag. Hinzu kommt der Solidaritätszuschlag von 5,5 Prozent auf die Abgeltungsteuer.

Ohne Kirchensteuer ergibt sich eine Gesamtbelastung von 26,375 Prozent auf deine Kapitalerträge über dem Sparer-Pauschbetrag. Bist du Mitglied einer Kirche, kommt je nach Bundesland Kirchensteuer von 8 bis 9 Prozent der Abgeltungsteuer hinzu.

Die Bank behält diese Steuer direkt ein, bevor das Geld auf deinem Konto landet. Mit einem korrekt eingerichteten Freistellungsauftrag verhinderst du diesen Abzug bis zur Höhe deines Freibetrags.

Der Sparer-Pauschbetrag ist in § 20 Abs. 9 EStG geregelt. Dort sind die Beträge von 1000 Euro für Einzelpersonen und 2000 Euro für zusammenveranlagte Ehepaare verbindlich festgelegt.

§ 43 Abs. 1 EStG regelt den Steuerabzug durch inländische Finanzinstitute auf Kapitalerträge wie Dividenden und Zinsen. § 44a EStG ermöglicht es Banken, bei vorliegendem Freistellungsauftrag oder einer NV-Bescheinigung keine Steuer einzubehalten.

Für dich bedeutet das: Dein Freistellungsauftrag ist kein freiwilliges Entgegenkommen der Bank, sondern ein gesetzlich vorgesehenes Verfahren. Du hast einen Anspruch darauf, deinen Freibetrag direkt an der Quelle zu nutzen.

Der Ablauf ist in der Regel online möglich und dauert nur wenige Minuten.

Plane einige Arbeitstage vor dem Jahresende als Puffer ein, damit die Bearbeitung rechtzeitig erfolgt. Für zurückliegende Jahre kannst du keinen Freistellungsauftrag mehr erteilen.

Die richtige Verteilung verhindert, dass du bei einem Institut Steuern zahlst, obwohl dein Gesamtfreibetrag noch nicht ausgeschöpft ist.

Eine einfache Strategie ist die volle Freistellung beim Hauptdepot. Du stellst den gesamten Freibetrag bei dem Institut frei, bei dem du die höchsten Erträge erwartest. Das ist leicht zu verwalten und die Wahrscheinlichkeit ist hoch, dass der Freibetrag voll ausgeschöpft wird.

Alternativ schätzt du die Kapitalerträge pro Institut und teilst den Freibetrag entsprechend auf. Das verhindert Steuerabzug bei mehreren Instituten, wenn die Erträge dort jeweils unter dem Freibetrag liegen. Du kannst die Aufteilung jederzeit anpassen, wenn sich deine Erträge ändern.

Eine NV-Bescheinigung ist eine Nichtveranlagungsbescheinigung vom Finanzamt. Sie bestätigt, dass du voraussichtlich keine Einkommensteuer zahlen musst, weil dein gesamtes Einkommen unter dem Grundfreibetrag liegt.

Mit dieser Bescheinigung weist du deinem Finanzinstitut nach, dass es keine Abgeltungsteuer einbehalten muss, auch wenn deine Kapitalerträge den Sparer-Pauschbetrag übersteigen. Das ist für Studierende mit geringem Einkommen oft die bessere Alternative zum Freistellungsauftrag.

Die NV-Bescheinigung beantragst du beim Finanzamt. Sie gilt für maximal drei Jahre und muss danach neu ausgestellt werden. Liegt sie vor, brauchst du keinen Freistellungsauftrag mehr zu erteilen.

Die häufigsten Fehler lassen sich mit etwas Aufmerksamkeit vermeiden.

• Du überschreitest den Gesamtfreibetrag von 1000 Euro, weil du bei mehreren Banken jeweils den vollen Betrag freistellst. Das Finanzamt kann das nachträglich korrigieren und Steuern nachfordern.
• Du vergisst, den Freistellungsauftrag nach einem Depotwechsel zu aktualisieren. Der alte Auftrag läuft weiter und blockiert deinen Freibetrag beim neuen Institut.
• Du richtest keinen Freistellungsauftrag ein und holst dir die Steuer erst über die Steuererklärung zurück. Das ist unnötiger Aufwand und du gibst dem Staat ein zinsloses Darlehen.
• Du stellst den Freibetrag bei einem Institut frei, bei dem du kaum Erträge erzielst, während beim Hauptdepot Steuern abgezogen werden.

Kontrolliere deine Freistellungsaufträge mindestens einmal im Jahr. Besonders nach einem Depotwechsel oder einer Änderung deiner Anlagestrategie lohnt sich ein Blick auf die Verteilung.

Abgedeckt werden realisierte Kursgewinne aus dem Verkauf von Growth-Aktien, Dividendenzahlungen von Aktien und Aktienfonds, Zinsen aus Anleihen, Tagesgeld und Festgeld sowie Ausschüttungen von ETFs. Nicht abgedeckt sind nicht realisierte Kursgewinne, also Buchgewinne, die du noch nicht durch einen Verkauf realisiert hast.

Einkünfte aus Kryptowährungen, die nicht als Kapitalertrag gelten, Mieteinnahmen aus Immobilien sowie Gehalt und andere Einkünfte aus nichtselbstständiger Arbeit fallen ebenfalls nicht unter den Freistellungsauftrag. Für diese Einkunftsarten gelten andere steuerliche Regelungen.

Ihr könnt einen gemeinsamen Freistellungsauftrag bei einem Institut einreichen oder getrennte Aufträge bei verschiedenen Banken erteilen. Wichtig ist, dass ihr die Gesamtsumme im Blick behaltet und nicht überschreitet.

Eine ehegattenübergreifende Verlustverrechnung ist ebenfalls möglich. Verluste aus Kapitalanlagen des einen Partners können mit Gewinnen des anderen Partners verrechnet werden, bevor der Freibetrag berücksichtigt wird. Das kann die Steuerlast zusätzlich senken.

Bei der Zusammenveranlagung steht dir und deinem Partner ein gemeinsamer Freibetrag von 2000 Euro zu. Ihr könnt diesen Betrag frei auf eure einzelnen Freistellungsaufträge aufteilen, solange die Summe nicht überschritten wird.

Ihr könnt einen gemeinsamen Freistellungsauftrag bei einem Institut einreichen oder getrennte Aufträge bei verschiedenen Banken erteilen. Wichtig ist, dass ihr die Gesamtsumme im Blick behaltet.

Eine ehegattenübergreifende Verlustverrechnung ist ebenfalls möglich. Das bedeutet, dass Verluste aus Kapitalanlagen des einen Partners mit Gewinnen des anderen Partners verrechnet werden können, bevor der Freibetrag berücksichtigt wird.