Festgeld Risiko: Wie sicher ist deine Geldanlage wirklich?

Bei einem Festgeldkonto vereinbarst du mit der Bank eine feste Laufzeit und einen festen Zinssatz. Anders als beim Tagesgeld kannst du während dieser Zeit nicht auf dein Geld zugreifen. Dafür weißt du von Anfang an genau, wie viel Zinsen du am Ende der Laufzeit erhältst.

Die Laufzeiten reichen üblicherweise von einem Monat bis zu mehreren Jahren. Je länger du dein Geld fest anlegst, desto höher ist in der Regel der angebotene Zinssatz. Der Unterschied zwischen kurzen und langen Laufzeiten ist aktuell jedoch oft gering.

Für Studierende eignet sich Festgeld vor allem dann, wenn du einen festen Betrag für einen bestimmten Zeitraum nicht benötigst. Das kann zum Beispiel Geld aus einem Nebenjob, ein Stipendium oder eine Erbschaft sein, das du erst später verwenden willst.

In der Europäischen Union ist dein Guthaben auf Festgeldkonten gesetzlich bis zu 100.000 Euro pro Person und Bank abgesichert. Geht deine Bank pleite, bekommst du dein Geld inklusive der angefallenen Zinsen aus dem Sicherungssystem zurück. Diese Regelung gilt unabhängig davon, ob die Bank in Deutschland, Frankreich, Griechenland oder einem anderen EU-Land sitzt.

Bei Beträgen über 100.000 Euro bei einer einzelnen Bank kann es im Entschädigungsfall zu Verlusten kommen. Deshalb solltest du größere Summen auf mehrere Banken aufteilen. Verbraucherschützer raten zusätzlich dazu, auf die Bonität des Landes zu achten, in dem die Bank ihren Hauptsitz hat.

Einige deutsche Bankengruppen bieten über die gesetzliche Absicherung hinaus zusätzliche Sicherungssysteme an. Dazu gehören die Sparkassen und die Volks- und Raiffeisenbanken. Bei diesen Instituten ist dein Guthaben oft deutlich über die 100.000-Euro-Grenze hinaus geschützt.

Die feste Laufzeit ist der Preis für den garantierten Zinssatz. Hast du einen Vertrag über zwei, drei oder fünf Jahre abgeschlossen, kommst du in dieser Zeit nicht an dein Geld. Eine vorzeitige Kündigung ist in der Regel ausgeschlossen oder nur mit hohen Kosten verbunden.

Für Studierende bedeutet das: Lege nur Geld fest an, das du sicher nicht für Miete, Semesterbeiträge oder unerwartete Ausgaben brauchst. Ein finanzieller Engpass während der Laufzeit lässt sich nicht durch den Zugriff auf das Festgeld lösen. Du brauchst dann andere Rücklagen, zum Beispiel auf einem Tagesgeldkonto.

Ein weiteres Risiko der festen Laufzeit zeigt sich bei steigenden Zinsen. Steigt der Leitzins während deiner Anlagedauer, profitierst du nicht von besseren Konditionen. Dein Zinssatz bleibt für die gesamte Laufzeit unverändert, auch wenn neue Verträge deutlich mehr abwerfen.

Du weißt bei Vertragsabschluss genau, wie viel Geld du am Ende der Laufzeit zusätzlich erhältst. Diese Planungssicherheit ist der Hauptvorteil von Festgeld gegenüber anderen Anlageformen.

Die Inflation kann diesen Vorteil jedoch zunichtemachen. Liegt die Inflationsrate über deinem Festgeldzins, verlierst du real an Kaufkraft, obwohl dein Kontostand nominal steigt. Aktuell liegen Festgeldzinsen und Inflation oft auf ähnlichem Niveau, was für dich ein Nullsummenspiel bedeutet.

Bei einem Zinssatz von 2,4 Prozent pro Jahr und einer Inflationsrate von 3 Prozent beträgt dein Realzins minus 0,6 Prozent. Dein Geld verliert also trotz Zinsertrag an Wert. Deshalb solltest du Festgeld nicht als Mittel zum Vermögensaufbau sehen, sondern als sichere Aufbewahrung für Geld, das du kurzfristig nicht brauchst.

Wähle die Laufzeit nur so lang, wie du sicher auf das Geld verzichten kannst. Als Faustregel gilt: Schließe einzelne Festgelder nicht mit einer Laufzeit von über drei Jahren ab. Der Zinsaufschlag für längere Laufzeiten ist oft gering, während du deutlich länger an dein Geld gebunden bist.

Beobachte vor deiner Entscheidung die Zinsentwicklung der Europäischen Zentralbank. Erwartest du steigende Zinsen, sind kurze Laufzeiten vorteilhaft, weil du nach Ablauf neu und besser anlegen kannst. Bei erwarteten Zinssenkungen kann eine längere Laufzeit sinnvoll sein, um dir den aktuellen Zins zu sichern.

• Lege nur Geld fest an, das du in den nächsten Jahren sicher nicht brauchst.
• Vermeide Laufzeiten über drei Jahre, da der Zinsaufschlag oft gering ist.
• Nutze bei längeren Anlagehorizonten eine Zinstreppe mit gestaffelten Laufzeiten.
• Kombiniere Festgeld mit Tagesgeld, um flexibel zu bleiben.

Erhöht die EZB den Leitzins, steigen in der Regel auch die Festgeldzinsen. Senkt sie ihn, fallen die Angebote der Banken. Zwischen Juli 2022 und September 2023 stieg der Leitzins von null auf 4,5 Prozent, danach wurde er schrittweise wieder gesenkt.

Banken passen ihre Konditionen oft schon an, bevor die EZB eine Änderung offiziell beschließt. Erwarten viele Beobachter Zinssenkungen, reduzieren Banken ihre Festgeldzinsen für neue Verträge frühzeitig. Deshalb lohnt es sich, die Zinsentwicklung im Blick zu behalten und bei attraktiven Angeboten schnell zu handeln.

Sobald du einen Vertrag abschließt, ist dein Zinssatz für die gesamte Laufzeit garantiert. Spätere Leitzinsänderungen betreffen nur neue Verträge. Dein bestehendes Festgeld bleibt davon unberührt, was bei fallenden Zinsen ein Vorteil und bei steigenden Zinsen ein Nachteil ist.

Bis 100.000 Euro pro Person und Bank ist dein Guthaben vollständig abgesichert. Darüber hinausgehende Beträge können bei einer Bankpleite teilweise verloren gehen.

Splitte größere Anlagebeträge auf mehrere Banken, um die Einlagensicherung optimal zu nutzen. Hast du zum Beispiel 150.000 Euro, kannst du 100.000 Euro bei einer Bank und 50.000 Euro bei einer anderen anlegen. So ist dein gesamtes Geld geschützt.

Stecke außerdem nicht dein gesamtes Vermögen in Festgeld. Ein Teil sollte als Notgroschen auf einem Tagesgeldkonto bleiben, damit du bei unerwarteten Ausgaben nicht in Schwierigkeiten gerätst. Für langfristigen Vermögensaufbau über zehn oder fünfzehn Jahre sind Aktien oder Indexfonds besser geeignet, weil sie Renditen oberhalb der Inflation erzielen können.

Dazu gehört auch die Einhaltung der Regeln zur Einlagensicherung.

Für dich als Festgeldanleger bedeutet die Aufsicht durch die BaFin eine zusätzliche Sicherheit. Die Behörde kann bei Problemen eingreifen und im schlimmsten Fall eine Bank schließen. In diesem Fall greift dann die Einlagensicherung, die dein Guthaben bis 100.000 Euro schützt.

Die BaFin achtet außerdem darauf, dass Banken verbraucherfreundliche Bedingungen einhalten. Bei Beschwerden über ein Institut kannst du dich an die Behörde wenden. Für die Auswahl eines Festgeldkontos ist die BaFin-Aufsicht jedoch nur ein Kriterium unter mehreren, denn auch Banken aus anderen EU-Ländern unterliegen vergleichbaren Kontrollen.

Teile deine Gesamtsumme in drei gleich große Beträge auf, zum Beispiel je 10.000 Euro. Schließe dann Verträge mit Laufzeiten von einem, zwei und drei Jahren ab.

Nach einem Jahr wird die erste Tranche fällig. Lege sie neu für drei Jahre an, um die Staffelung beizubehalten. Auf diese Weise wird jährlich ein Teil deines Geldes frei, und du profitierst bei steigenden Zinsen von besseren Konditionen für die neu angelegten Beträge.

Aktuell ist die Zinstreppe allerdings weniger vorteilhaft, weil die Zinsunterschiede zwischen den Laufzeiten nur gering ausfallen. Bei fallenden Zinsen kann eine Kombination aus Tagesgeld und Festgeld mit dreijähriger Laufzeit einfacher und ähnlich ertragreich sein. Du hast dann einen größeren Teil deines Vermögens frei verfügbar und kannst leichter umschichten.

Liegt die Inflationsrate über deinem Festgeldzins, verlierst du real an Kaufkraft, obwohl dein nominales Guthaben wächst. In den vergangenen 15 Jahren hat der Ausgleich der Inflation durch Festgeldverzinsung oft nicht stattgefunden.

Bei einem Zinssatz von 2,4 Prozent pro Jahr und einer Inflationsrate von 3 Prozent beträgt dein Realzins minus 0,6 Prozent. Dein Geld verliert also trotz Zinsertrag an Wert. Ein Festgeldkonto kann in solchen Phasen zur Kaufkraftvernichtungsmaschine werden, weil du nominal mehr Geld hast, dir aber weniger davon kaufen kannst.

Für langfristige Anlagezeiträume von zehn oder fünfzehn Jahren solltest du daher einen Teil deines Geldes in Aktien oder Indexfonds anlegen. Nur so erzielst du Renditen oberhalb der Inflation. Für kurzfristige Anlagen bleibt Festgeld trotzdem sinnvoll, weil du hier keine Kursschwankungen fürchten musst und dein Geld sicher aufbewahrt ist.

Festgeldzinsen und Inflation liegen oft nah beieinander. Liegt die Inflationsrate über deinem Festgeldzins, verlierst du real an Kaufkraft, obwohl dein nominales Guthaben wächst.

Über längere Zeiträume von zehn oder fünfzehn Jahren solltest du daher einen Teil deines Geldes in Aktien oder Indexfonds anlegen. Nur so erzielst du Renditen oberhalb der Inflation.

Für kurzfristige Anlagen bleibt Festgeld trotzdem sinnvoll, wenn du Planungssicherheit brauchst und das Geld nicht täglich verfügbar sein muss.

Du kannst jederzeit auf dein Geld zugreifen, ohne Kündigungsfristen oder Verluste. Der Zinssatz ist jedoch variabel und kann sich jederzeit ändern, je nach Marktlage und Entscheidungen der Europäischen Zentralbank.

Für deinen Notgroschen und kurzfristige Rücklagen ist Tagesgeld die bessere Wahl. Du brauchst das Geld für unerwartete Ausgaben wie eine kaputte Waschmaschine oder eine Zahnarztrechnung, ohne auf Fristen achten zu müssen. Festgeld eignet sich dagegen für Beträge, die du sicher über einen längeren Zeitraum nicht benötigst.

Eine Kombination aus beiden Konten bietet dir sowohl Planungssicherheit als auch Flexibilität. Lege einen Teil deines Geldes fest an, um von garantierten Zinsen zu profitieren, und halte einen anderen Teil auf dem Tagesgeldkonto für kurzfristige Bedürfnisse bereit. Bei fallenden Zinsen ist diese Mischung oft ähnlich ertragreich wie eine reine Festgeldanlage.