ARERO ETF: So funktioniert der Weltfonds mit Aktien, Renten und Rohstoffen

Der Fonds wurde am 20. Oktober 2008 aufgelegt und wird von der DWS Investment S.A. in Luxemburg verwaltet. Das Fondsvolumen der Anteilklasse liegt bei 2,86 Milliarden Euro, das gesamte Fondsvermögen bei 2,87 Milliarden Euro.

Für den Einstieg genügt ein Mindestinvestment von 1,00 Euro. Die Erträge werden thesauriert, du erhältst also keine Ausschüttungen, sondern die Gewinne werden direkt wieder im Fonds angelegt.

Die Abkürzung ARERO steht für die drei enthaltenen Anlageklassen: Aktien, Renten und Rohstoffe.

Die Aktienquote beträgt aktuell 60,78 Prozent. Der Rentenanteil liegt bei 25 Prozent, der Rohstoffanteil bei 15 Prozent. Diese Aufteilung folgt einem regelbasierten Konzept, das ohne aktive Eingriffe des Fondsmanagements auskommt.

Die Aktienkomponente bildet die Wertentwicklung von rund 2.500 Aktien aus den wirtschaftlich bedeutendsten Weltregionen ab. Dabei orientiert sich die geografische Verteilung am Beitrag der Regionen zum weltweiten Bruttoinlandsprodukt.

Die Aktienquote kann durch Marktbewegungen leicht schwanken, wird aber zweimal jährlich wieder angepasst.

Die zehn größten Positionen machen zusammen 16,18 Prozent des Fondsvolumens aus.

Zu den größten Aktienpositionen gehören Taiwan Semiconductor, Samsung Electronics, NVIDIA, Apple und SK hynix. Im Rentenbereich sind Anleihen der Landeskreditbank Baden-Württemberg Förderbank, der Europäischen Investitionsbank und der International Finance Corporation enthalten.

Der Rohstoffanteil wird über den Bloomberg Commodity 3 Month Forward Index abgebildet. Er umfasst die Warengruppen Energie, Edelmetalle, Industriemetalle sowie Agrarrohstoffe und Lebendvieh.

Der Fonds enthält keine Kryptowährungen, keine Immobilienfonds und keine Unternehmensanleihen mit niedriger Bonität.

Dabei wird die tatsächliche Gewichtung von Aktien, Renten und Rohstoffen mit der Zielallokation verglichen. Übergewichtete Anlageklassen werden reduziert, untergewichtete aufgestockt.

Nach dem Rebalancing entsprechen die Anteile wieder der strategischen Aufteilung von 60 Prozent Aktien, 25 Prozent Renten und 15 Prozent Rohstoffen.

Davon entfallen 0,45 Prozent auf die Verwaltungsvergütung. Ein Ausgabeaufschlag oder eine Rücknahmegebühr wird nicht erhoben.

Die laufenden Kosten werden fortlaufend anteilig aus dem Fondsvermögen entnommen. Sie sind bereits in der Wertentwicklung des Fonds berücksichtigt, du musst sie also nicht separat bezahlen.

Die Gesamtkostenquote (TER) liegt bei 0,52 Prozent, hinzu kommen Transaktionskosten von 0,02 Prozent.

Über ein Jahr erzielte der Fonds eine Wertentwicklung von 17,96 Prozent. Über drei Jahre beträgt die Performance 44,64 Prozent, was 13,09 Prozent pro Jahr entspricht.

Über fünf Jahre liegt die Wertentwicklung bei 43,03 Prozent oder 7,42 Prozent pro Jahr. Seit der Auflage im Oktober 2008 beträgt die Gesamtrendite 254,40 Prozent, das sind 7,30 Prozent pro Jahr.

Die Volatilität lag über ein Jahr bei 9,61 Prozent, über drei Jahre bei 7,74 Prozent und über fünf Jahre bei 8,44 Prozent. Der maximale Drawdown über fünf Jahre betrug minus 9,07 Prozent.

Über zehn Jahre liegt die Rendite bei 103,18 Prozent, was 7,35 Prozent pro Jahr entspricht.

Über ein Jahr erzielte der Fonds eine Wertentwicklung von 17,96 Prozent. Über drei Jahre beträgt die Performance 44,64 Prozent, was 13,09 Prozent pro Jahr entspricht.

Über fünf Jahre liegt die Wertentwicklung bei 43,03 Prozent oder 7,42 Prozent pro Jahr. Seit der Auflage im Oktober 2008 beträgt die Gesamtrendite 254,40 Prozent, das sind 7,30 Prozent pro Jahr.

Die Volatilität lag über ein Jahr bei 9,61 Prozent, über drei Jahre bei 7,74 Prozent und über fünf Jahre bei 8,44 Prozent. Der maximale Drawdown über fünf Jahre betrug minus 9,07 Prozent.

Die Volatilität über ein Jahr beträgt 9,61 Prozent. Der maximale Drawdown über fünf Jahre lag bei minus 9,07 Prozent, das ist der größte Verlust vom Hochpunkt aus gemessen.

Die Sharpe Ratio über ein Jahr liegt bei 1,61. Sie misst die Überrendite pro Risikoeinheit und fällt damit vergleichsweise günstig aus.

Das mittlere Risiko ergibt sich aus der Mischung der Anlageklassen, wobei die Aktienkomponente den größten Einfluss auf die Schwankungen hat.

Das regelbasierte Konzept nimmt dir die Entscheidung über die Gewichtung ab.

Du solltest eine Aktienquote von rund 60 Prozent und die damit verbundenen Schwankungen akzeptieren. Die thesaurierenden Erträge werden automatisch wieder angelegt, was den Zinseszinseffekt unterstützt.

• Du möchtest Aktien, Renten und Rohstoffe in einem einzigen Produkt kombinieren.
• Du bevorzugst ein regelbasiertes Konzept ohne aktive Eingriffe des Fondsmanagements.
• Du akzeptierst eine Aktienquote von rund 60 Prozent und die damit verbundenen Schwankungen.
• Du legst langfristig an und möchtest dich nicht um das Rebalancing kümmern.
• Du möchtest thesaurierende Erträge, die automatisch wieder angelegt werden.

Beim ARERO Der Weltfonds übernimmt das Fondsmanagement die Umschichtung automatisch zweimal jährlich. Bei einer ETF-Nachbildung musst du die Gewichtung selbst kontrollieren und anpassen.

Die laufenden Kosten des Fonds liegen bei 0,50 Prozent pro Jahr. Eine ETF-Nachbildung kann je nach Auswahl der ETFs günstiger sein, verursacht aber mehr Aufwand.

Die ETF-Nachbildung kann günstiger sein, erfordert aber Disziplin beim Rebalancing und regelmäßige Kontrolle der Gewichtung.

Für den ARERO Der Weltfonds gilt eine Teilfreistellung von 30 Prozent. Das bedeutet, 30 Prozent der Erträge bleiben steuerfrei, auf die restlichen 70 Prozent fallen Steuern an.

Auf die steuerpflichtigen Erträge wird die Abgeltungsteuer von 25 Prozent fällig. Hinzu kommt der Solidaritätszuschlag von 5,5 Prozent auf die Abgeltungsteuer.

Der Sparer-Pauschbetrag von 1000 Euro pro Person und Jahr kann auf die Erträge angerechnet werden, bei zusammenveranlagten Ehepaaren sind es 2000 Euro.

Die ISIN des Fonds lautet LU0360863863, die WKN ist DWS0R4. Mit diesen Kennnummern findest du den Fonds bei deinem Broker oder in deinem Depot.

Das Fondsvolumen der Anteilklasse beträgt 2,86 Milliarden Euro, das gesamte Fondsvermögen liegt bei 2,87 Milliarden Euro. Das Fondsdomizil ist Luxemburg.

Die Ertragsverwendung ist thesaurierend, du erhältst also keine Ausschüttungen. Das Mindestinvestment beträgt 1,00 Euro, der Fonds ist nicht VL-fähig und nicht als Riester-Fonds zugelassen.

Der Fonds wurde am 20. Oktober 2008 aufgelegt und wird von der DWS Investment S.A. verwaltet.