Studienkredit-Zinsen: Was dein Kredit 2026 wirklich kostet

Der KfW-Studienkredit ist ein Darlehen der Kreditanstalt für Wiederaufbau, das du unabhängig von deinem Einkommen, deinem Vermögen oder dem deiner Eltern beantragen kannst. Es sind keine Sicherheiten erforderlich, und eine Bonitätsprüfung findet nicht statt. Die KfW trägt das Risiko und kalkuliert die Konditionen so, dass ausschließlich die während der Laufzeit entstehenden Kosten gedeckt werden.

Du kannst den Kredit für ein Erst- oder Zweitstudium, für postgraduale Studiengänge wie Master oder Promotion sowie für Auslandssemester bei bestehender Immatrikulation in Deutschland nutzen. Die monatliche Auszahlung liegt zwischen 100 und 650 Euro, und die Förderdauer beträgt je nach Alter bei Finanzierungsbeginn zwischen 6 und 14 Semestern.

Der KfW-Studienkredit ist für Studierende zwischen 18 und 44 Jahren gedacht. Maßgeblich ist dein Alter zum 1. April oder 1. Oktober vor dem Finanzierungsbeginn. Studiengänge an Berufsakademien und vollständig im Ausland absolvierte Studiengänge sind von der Förderung ausgeschlossen.

Der Zinssatz des KfW-Studienkredits setzt sich aus zwei Komponenten zusammen: dem Sechs-Monats-Euribor als Referenzzinssatz und einer kostendeckenden Marge der KfW. Der Euribor spiegelt die allgemeine Kapitalmarktsituation wider und reagiert auf wirtschaftliche Gesamtlage, Inflation und die Zinspolitik der Europäischen Zentralbank.

Die Marge deckt ausschließlich die während der Laufzeit des Darlehens entstehenden Kosten ab. Dazu zählen Refinanzierungs-, Bearbeitungs-, Risiko- und Eigenkapitalkosten. Eine Anpassung dieser Marge kann den Zinssatz auch dann senken, wenn der Euribor selbst steigt, wie die jüngste Entwicklung zum Oktober 2026 zeigt.

Der Zinssatz wird halbjährlich zum 1. April und 1. Oktober neu festgesetzt. Das bedeutet, dass sich deine Zinsbelastung alle sechs Monate ändern kann, je nachdem wie sich der Kapitalmarkt entwickelt. In der Rückzahlungsphase hast du die Option, auf einen Festzins umzusteigen.

Zum 1. Oktober 2026 liegt der effektive Jahreszins für neu abgeschlossene KfW-Studienkredit-Verträge bei 6,38 Prozent. Der Bildungskredit der Bundesregierung ist mit einem effektiven Jahreszins von 3,53 Prozent deutlich günstiger, allerdings auf die Endphase des Studiums begrenzt.

Der Bildungskredit bietet dir maximal 300 Euro monatlich über höchstens 24 Monate, wahlweise als Monatsraten von 100, 200 oder 300 Euro oder als Einmalzahlung von bis zu 3.600 Euro. Er ist unabhängig von deinem Einkommen und Vermögen und mit BAföG kombinierbar. Die Rückzahlung beginnt erst vier Jahre nach Fälligkeit der ersten Rate mit einer monatlichen Rate von 120 Euro.

Der KfW-Studienkredit erlaubt monatliche Auszahlungen bis 650 Euro, der Bildungskredit nur bis 300 Euro. Beide Programme kommen ohne Bonitätsprüfung aus. Der entscheidende Unterschied liegt im Zinssatz: Der Bildungskredit ist fest verzinst, der KfW-Studienkredit variabel mit halbjährlicher Anpassung.

Der Zinssatz für neu abgeschlossene Verträge lag am 1. Oktober 2024 bei 6,85 Prozent effektivem Jahreszins. Zum 1. April 2025 sank er auf 6,31 Prozent, stieg dann aber zum 1. Oktober 2025 wieder auf 6,04 Prozent an. Diese Schwankungen verdeutlichen die Abhängigkeit vom Sechs-Monats-Euribor.

Im Jahr 2026 setzte sich der Trend fort: Zum 1. April 2026 lag der Satz bei 6,53 Prozent, bevor er zum 1. Oktober 2026 auf 6,38 Prozent sank. Ausschlaggebend für den jüngsten Rückgang war eine gesunkene Kosten- und Risikomarge der KfW, obwohl der Euribor selbst leicht gestiegen war.

Vor dem Krieg in der Ukraine lag der Sechs-Monats-Euribor bei minus 0,5 Prozent. Seit Februar 2022 ist er deutlich gestiegen und bewegt sich weiterhin auf einem hohen Niveau. Seinen Höchststand erreichte der Referenzzins im Herbst 2023.

Der Zinssatz für neu abgeschlossene Verträge lag am 1. Oktober 2024 bei 6,85 Prozent effektivem Jahreszins. Zum 1. April 2025 sank er auf 6,31 Prozent. Zum 1. Oktober 2025 lag der Satz bei 6,04 Prozent. Diese Schwankungen verdeutlichen die Abhängigkeit vom Sechs-Monats-Euribor.

Im Jahr 2026 setzte sich der Trend fort: Zum 1. April 2026 lag der Satz bei 6,53 Prozent, bevor er zum 1. Oktober 2026 auf 6,38 Prozent sank. Ausschlaggebend für den jüngsten Rückgang war eine gesunkene Kosten- und Risikomarge der KfW, obwohl der Euribor selbst leicht gestiegen war.

Vor dem Krieg in der Ukraine lag der Sechs-Monats-Euribor bei minus 0,5 Prozent. Seit Februar 2022 ist er deutlich gestiegen und bewegt sich auf einem hohen Niveau. Seinen Höchststand erreichte der Referenzzins im Herbst 2023.

Der KfW-Studienkredit ist für deine Lebenshaltungskosten während des Studiums oder der Promotion gedacht. Dazu zählen Miete, Verpflegung, Lernmittel und andere laufende Ausgaben, die nicht durch BAföG, Nebenjob oder Unterstützung der Familie gedeckt sind.

Du kannst den Kredit mit anderen Fördermaßnahmen kombinieren, zum Beispiel mit dem Bildungskredit oder dem BAföG-Bankdarlehen. Auch Auslandssemester sind förderfähig, solange du an einer staatlichen oder staatlich anerkannten Hochschule in Deutschland immatrikuliert bleibst.

Nicht förderfähig sind Studiengänge an Berufsakademien und vollständig im Ausland absolvierte Studiengänge. Der Kredit ist auch nicht als Ersatz für BAföG gedacht, wenn du darauf einen Anspruch hast. Prüfe daher immer zuerst, ob dir zinsfreie oder zinsgünstigere Fördermittel zustehen.

Diese Summe kannst du während des Studiums flexibel anpassen, wenn sich dein Finanzbedarf ändert, etwa weil ein Nebenjob wegfällt oder die Miete steigt.

Die maximale Dauer der Auszahlungsphase hängt von deinem Alter bei Finanzierungsbeginn ab. Studierende bis 24 Jahre erhalten eine Zusage über bis zu 14 Semester, mit 34 Jahren sind es noch bis zu 10 Semester und mit 44 Jahren bis zu 6 Semester.

Bereits während der Auszahlungsphase fallen Zinsen auf den ausgezahlten Betrag an. Die Zinsbelastung beginnt also nicht erst nach dem Studium, sondern wächst mit jeder Auszahlung. Je länger du Geld beziehst und je höher der Zinssatz ist, desto größer wird die spätere Rückzahlungssumme.

Die Karenzphase liegt zwischen der letzten Auszahlung und dem Beginn der Tilgungsphase. Sie gibt dir Zeit, nach dem Studium beruflich Fuß zu fassen, ohne sofort Raten zahlen zu müssen. Die genaue Dauer hängt von deinem Vertrag ab.

Auch in der Karenzphase fallen weiter Zinsen auf den gesamten ausstehenden Kreditbetrag an. Diese werden dem Darlehen zugeschlagen und erhöhen die spätere Rückzahlungssumme. Die Karenzphase ist also keine zinsfreie Zeit, sondern lediglich eine tilgungsfreie Zeit.

Sowohl in der Karenzphase als auch in der Rückzahlungsphase kannst du eine Stundung aus wirtschaftlichen Gründen beantragen. Das ist sinnvoll, wenn dein Einkommen für die Raten nicht ausreicht. Beachte jedoch, dass auch während einer Stundung Zinsen weiterlaufen.

Die monatliche Rate lässt sich flexibel ändern, wenn sich dein Einkommen verändert.

Zum 1. April und 1. Oktober jedes Jahres kannst du einen Festzins für die Restlaufzeit des Darlehens vereinbaren, maximal für 10 Jahre. Das ist besonders sinnvoll, wenn du Planungssicherheit möchtest und befürchtest, dass die variablen Zinsen steigen könnten.

• Passe die monatliche Rate flexibel an, wenn sich dein Einkommen ändert.
• Vereinbare einen Festzins für die Restlaufzeit, maximal für 10 Jahre.
• Nimm jederzeit außerplanmäßige Tilgungen in beliebiger Höhe vor.
• Führe eine Volltilgung des Restbetrags ohne Vorfälligkeitsentschädigung durch.
• Beantrage eine Stundung aus wirtschaftlichen Gründen, wenn die Raten zu hoch sind.

Wähle den Auszahlungsbetrag so niedrig wie möglich und passe ihn regelmäßig an deinen tatsächlichen Bedarf an. Je weniger du aufnimmst, desto geringer ist die Zinslast, die sich während der Auszahlungs- und Karenzphase aufbaut. Prüfe außerdem, ob du BAföG-Anspruch hast, bevor du einen Kredit aufnimmst.

Der Wechsel in einen Festzins in der Rückzahlungsphase schützt dich vor steigenden Zinsen. Sobald die Rückzahlungssumme feststeht, solltest du diese Option ernsthaft prüfen. Eine Stundung ist nur eine Notlösung, da die Zinsen währenddessen weiterlaufen und die Schulden wachsen.

BAföG ist die günstigste Option, da du nur die Hälfte der Fördersumme zurückzahlen musst und der Rest ein Zuschuss ist. Der BAföG-Höchstsatz liegt seit dem Wintersemester 2024/25 bei 992 Euro pro Monat.

Der Bildungskredit der Bundesregierung ist mit 3,53 Prozent effektivem Jahreszins deutlich günstiger als der KfW-Studienkredit mit 6,38 Prozent. Er ist jedoch auf die Endphase des Studiums begrenzt und bietet maximal 300 Euro monatlich über höchstens 24 Monate.

Der KfW-Studienkredit sollte nur der letzte Baustein deiner Studienfinanzierung sein. Nutze zuerst BAföG, Nebenjob, Unterstützung der Familie und gegebenenfalls den Bildungskredit. Erst wenn diese Quellen nicht ausreichen, um deine Lebenshaltungskosten zu decken, ist der KfW-Studienkredit eine sinnvolle Ergänzung.

Beim BAföG gelten Freibeträge, die bestimmen, wie viel Vermögen und Einkommen du haben darfst, ohne dass deine Förderung gekürzt wird.

Vermögen bis 15.000 Euro bleibt bei unter 30-Jährigen anrechnungsfrei. Beim Hinzuverdienst gilt eine Grenze von 603 Euro pro Monat, was 7.236 Euro pro Bewilligungszeitraum von 12 Monaten entspricht. Zusätzlich wird eine Werbungskostenpauschale von 1.230 Euro pro Jahr berücksichtigt.

Überschreitest du diese Grenzen, wird der übersteigende Betrag auf dein BAföG angerechnet. Das bedeutet nicht automatisch, dass du einen Studienkredit brauchst. Rechne zuerst aus, wie viel Geld dir nach Anrechnung noch zur Verfügung steht, bevor du einen Kredit aufnimmst.