Investmentfonds günstig kaufen: So vermeidest du unnötige Kosten

Der Ausgabeaufschlag ist der größte vermeidbare Kostenblock beim Fondskauf. Bei aktiv gemanagten Fonds liegt er häufig zwischen 3 und 5 Prozent der Anlagesumme, kann aber über Fondsvermittler oder Direktbanken bei vielen Fonds vollständig entfallen.

Die laufenden Produktkosten werden in der Gesamtkostenquote (TER) gebündelt und direkt dem Fondsvermögen entnommen. Sie sind im Kurs bereits enthalten und werden nicht separat berechnet.

• Der Ausgabeaufschlag wird einmalig beim Kauf auf den Rücknahmepreis aufgeschlagen.
• Die TER fällt jährlich an und schmälert deine Rendite kontinuierlich.
• Transaktionskosten und Depotführung kommen je nach Anbieter hinzu.

Die Orderabwicklung erfolgt direkt über die Depotbank, der Vermittler wird lediglich als dein Berater hinterlegt. Über Fondsvermittler sind mehr als 20.000 Fonds dauerhaft ohne Ausgabeaufschlag erhältlich.

• Klassische Banken verlangen 3 bis 5 Prozent Ausgabeaufschlag auf die Anlagesumme.
• Fondsvermittler bieten rabattierte Fonds mit 0 Prozent Agio an.
• Die Depotführung ist bei Partnerbanken von Vermittlern häufig kostenlos.

Vergleiche zuerst Direktbanken und Fondsvermittler. Achte auf kostenlose Depotführung, geringe Transaktionskosten und eine große Auswahl an Fonds ohne Ausgabeaufschlag.

Die Identifikation erfolgt per Videochat oder Postident. Bei Fondsvermittlern gibst du zusätzlich an, dass der Vermittler als dein Berater hinterlegt wird, damit du von den Rabattkonditionen profitierst.

• Fülle den Online-Antrag aus und identifiziere dich digital.
• Hinterlege direkt bei der Depotbank einen Freistellungsauftrag über 1000 Euro pro Person und Jahr.
• Prüfe vor der ersten Order, ob der gewünschte Fonds ohne Ausgabeaufschlag verfügbar ist.

Die laufenden Produktkosten (TER) liegen bei Aktienfonds typischerweise zwischen 1,2 und 2,0 Prozent pro Jahr. Bei Rentenfonds sind sie mit 0,5 bis 1,0 Prozent niedriger, weil das Management weniger aufwendig ist.

Die TER wird dem Fondsvermögen entnommen und nicht separat berechnet. Sie ist im Kurs bereits enthalten, daher siehst du sie nicht als separate Abbuchung auf deinem Konto.

• Die Depotführung kostet bei Direktbanken oft 0 Euro pro Jahr, bei Filialbanken bis zu 40 Euro.
• Transaktionskosten je Order liegen zwischen 0 und 30 Euro, abhängig vom Anbieter.
• Der Ausgabeaufschlag ist ein einmaliger Kostenblock von 0 bis 5 Prozent.

Für den langfristigen Vermögensaufbau sind Aktienfonds mit breiter Streuung über Länder und Branchen die renditestärkere Option. Sie profitieren zusätzlich von der Teilfreistellung von 30 Prozent bei der Abgeltungsteuer.

Rentenfonds mit kurzen Restlaufzeiten eignen sich für den sicheren Anteil im Depot. Geldmarktfonds dienen als Parkposition für kurzfristige Anlagen, während Mischfonds mit hohem Anleiheanteil eine defensive Ausrichtung bieten.

• Aktienfonds mit breiter Streuung eignen sich für langfristigen Vermögensaufbau.
• Themenfonds mit langfristigen Wachstumstrends wie Technologie oder Nachhaltigkeit können das Depot ergänzen.
• Rentenfonds und Geldmarktfonds bringen Stabilität und Kapitalerhalt.

Der Sparer-Pauschbetrag liegt bei 1000 Euro pro Person und Jahr. Bei zusammenveranlagten Ehepaaren sind es 2000 Euro pro Jahr, die steuerfrei bleiben.

Auf Kapitalerträge oberhalb des Sparer-Pauschbetrags fallen 25 Prozent Abgeltungsteuer an. Hinzu kommt der Solidaritätszuschlag von 5,5 Prozent auf die Abgeltungsteuer.

• Ein Freistellungsauftrag bei der Depotbank sorgt dafür, dass der Sparer-Pauschbetrag automatisch berücksichtigt wird.
• Bei Aktienfonds mit mindestens 51 Prozent Aktienquote sind 30 Prozent der Erträge steuerfrei.
• Die Teilfreistellung reduziert die Steuerlast auf Aktienfonds deutlich.

Prüfe vor jeder Order, ob der Fonds ohne Ausgabeaufschlag verfügbar ist. Ein Fondsvermittler oder eine Direktbank bietet oft denselben Fonds mit 100 Prozent Rabatt auf das Agio an.

Die laufenden Produktkosten (TER) solltest du mit dem Durchschnitt der Fondsgruppe vergleichen. Eine TER von 1,5 Prozent bei einem Aktienfonds liegt im üblichen Rahmen, während 2,5 Prozent zu teuer ist.

• Ist der Fonds ohne Ausgabeaufschlag verfügbar?
• Liegt die TER unter dem Durchschnitt der Fondsgruppe?
• Fallen bei deiner Depotbank Transaktionskosten für die Order an?
• Ist der Freistellungsauftrag in voller Höhe hinterlegt?
• Passt der Fonds zu deiner Anlagestrategie und deinem Risikoprofil?
• Hast du die Teilfreistellung bei Aktienfonds steuerlich eingeplant?
• Ist ein Vermittlerwechsel oder Depotübertrag zu einem günstigeren Anbieter möglich?

Der häufigste Fehler ist der Kauf mit vollem Ausgabeaufschlag bei der Hausbank, obwohl derselbe Fonds über einen Vermittler ohne Agio erhältlich ist. Bei einer Anlagesumme von 10.000 Euro und 5 Prozent Agio verschenkst du so 500 Euro sofort.

Häufiges Umschichten des Depots verursacht bei jeder Transaktion Kosten und schmälert die Rendite. Auch das Ignorieren der laufenden Produktkosten (TER) kann langfristig teuer werden, da diese Kosten Jahr für Jahr anfallen.

• Fonds mit vollem Ausgabeaufschlag kaufen, obwohl derselbe Fonds ohne Agio erhältlich ist.
• Den Freistellungsauftrag nicht einrichten und dadurch Steuern auf Erträge zahlen, die unter dem Sparer-Pauschbetrag liegen.
• Die laufenden Produktkosten ignorieren und nur auf den Ausgabeaufschlag achten.
• Aktienfonds mit Rentenfonds verwechseln und die Teilfreistellung von 30 Prozent nicht nutzen.
• Ein Depot mit hohen Depotgebühren behalten, obwohl ein Wechsel kostenlos möglich ist.

Eröffne zuerst das neue Depot bei der Direktbank oder über den Fondsvermittler. Erst wenn das Depot aktiv ist, beginnst du mit dem Übertrag.

• Beauftrage den Übertrag bei der neuen Bank mit der Depotnummer der alten Bank und einer Aufstellung deiner Fondsanteile.
• Wenn du bereits ein Depot bei einer Partnerbank eines Fondsvermittlers hast, kannst du den Vermittler nachträglich hinterlegen.
• So profitierst du von rabattierten Fonds ohne ein neues Depot eröffnen zu müssen.

Bei einem Sparplan fällt der Rabatt auf jede einzelne Rate an.

Der Fondssparplan nutzt den Durchschnittskosteneffekt: Du kaufst bei niedrigen Kursen mehr Anteile und bei hohen Kursen weniger. Das reduziert das Timing-Risiko gegenüber einer Einmalanlage.

• Die Einmalanlage hat ein volles Marktrisiko ab dem ersten Tag.
• Der Sparplan ist jederzeit anpassbar, pausierbar oder kündbar.
• Beide Varianten sind über Fondsvermittler ohne Ausgabeaufschlag erhältlich.

Bei traditionellen Banken fallen je Fondstransaktion oft 10 bis 30 Euro an, während viele Onlinebanken Fondsorders kostenlos ausführen.

Die Depotführung kostet bei Direktbanken und Partnerbanken von Fondsvermittlern häufig 0 Euro pro Jahr. Filialbanken verlangen dagegen oft 20 bis 40 Euro pro Jahr.

• Zusätzliche Service- und Erfolgsgebühren bei einigen Vermögensverwaltern können die Rendite erheblich schmälern.
• Spezialisierte Anbieter ermöglichen den Fondskauf per Überweisung in Fremdwährung ohne Wechselgebühren.
• Prüfe vor der Order, ob Transaktionskosten anfallen und ob ein günstigerer Anbieter verfügbar ist.