Steuern auf Aktien: So viel bleibt 2026 von deinen Gewinnen

Du bekommst also nur den Nettobetrag ausgezahlt, während das Geldinstitut die Steuer an das Finanzamt abführt. Das gilt für Dividenden, Zinsen und Gewinne aus dem Verkauf von Wertpapieren gleichermaßen.

Für dich als Anlegerin bedeutet das: Du musst dich um den Steuerabzug nicht selbst kümmern, solange dein Depot bei einem deutschen Institut liegt. Die Bank berechnet die Steuer automatisch und berücksichtigt dabei deinen Freistellungsauftrag, sofern du einen erteilt hast.

Die Kapitalertragsteuer beträgt 25 Prozent auf den steuerpflichtigen Teil deiner Kapitalerträge. Hinzu kommen der Solidaritätszuschlag und gegebenenfalls Kirchensteuer.

Die Abgeltungsteuer ist der materielle Steuersatz, den du auf deine Kapitalerträge zahlst. Die Kapitalertragsteuer ist dagegen die technische Erhebungsform: Deine Bank behält die Steuer direkt an der Quelle ein und führt sie ab.

Für Privatanlegerinnen und Privatanleger ist die Abgeltungsteuer der entscheidende Wert. Mit ihrer Zahlung gilt deine Einkommensteuer auf Kapitalerträge als abgegolten, du musst diese Erträge also nicht mehr in deiner Einkommensteuererklärung angeben, sofern die Bank die Steuer korrekt einbehalten hat.

Beide Begriffe bezeichnen denselben Steuersatz von 25 Prozent. Der Unterschied liegt allein in der Perspektive: Die Abgeltungsteuer beschreibt die Wirkung, die Kapitalertragsteuer den Weg der Erhebung.

Der Sparer-Pauschbetrag liegt im Jahr 2026 bei 1000 Euro für Einzelpersonen. Bei gemeinsam veranlagten Ehepaaren verdoppelt sich der Betrag auf 2000 Euro pro Jahr. Alle Kapitalerträge bis zu dieser Grenze bleiben ohne Abzug von Abgeltungsteuer und Solidaritätszuschlag.

Der Freibetrag gilt für sämtliche Kapitalerträge zusammen, also für Dividenden, Zinsen und Kursgewinne aus Aktienverkäufen. Du musst die Erträge nicht auf verschiedene Anlageformen aufteilen, sondern kannst den Pauschbetrag flexibel nutzen.

Überschreiten deine Erträge den Freibetrag, wird nur der übersteigende Teil besteuert. Bei 1600 Euro Kapitalerträgen als Einzelperson zahlst du also nur auf 600 Euro Steuern.

Du kannst den Freibetrag auf mehrere Institute verteilen, etwa wenn du Depots bei verschiedenen Banken führst. Die Summe aller Freistellungsaufträge darf den Sparer-Pauschbetrag von 1000 Euro beziehungsweise 2000 Euro bei Paaren nicht überschreiten.

• Lege fest, welchen Teil deines Sparer-Pauschbetrags du bei welcher Bank hinterlegst.
• Richte den Freistellungsauftrag online im Banking-Bereich oder mit einem Formular ein.
• Die Bank berücksichtigt den Freibetrag automatisch und führt nur auf Erträge oberhalb des Freibetrags Steuern ab.

Sie beträgt pauschal 25 Prozent des steuerpflichtigen Gewinns, unabhängig von deinem persönlichen Einkommensteuersatz.

Zusätzlich zur Abgeltungsteuer fällt der Solidaritätszuschlag an. Er beträgt 5,5 Prozent der Abgeltungsteuer, nicht des Gewinns. Bei 150 Euro Abgeltungsteuer sind das 8,25 Euro.

Bist du Mitglied einer steuererhebenden Religionsgemeinschaft, kommt Kirchensteuer hinzu. Sie beträgt je nach Bundesland 8 oder 9 Prozent der Abgeltungsteuer und kann als Sonderausgabe geltend gemacht werden.

Zu den steuerpflichtigen Kapitalerträgen gehören nicht nur Kursgewinne beim Verkauf von Aktien. Auch laufende Erträge wie Dividenden, Ausschüttungen aus Fonds und ETFs sowie Zinsen aus Anleihen, Tagesgeld und Festgeld zählen dazu.

Gewinne aus Zertifikaten unterliegen ebenfalls der Abgeltungsteuer. Die Rückzahlung deines eingesetzten Kapitals ist dagegen kein Kapitalertrag und bleibt steuerfrei, weil du damit nur dein ursprünglich investiertes Geld zurückbekommst.

• Steuerpflichtig sind Dividenden aus Aktien und Ausschüttungen aus Fonds und ETFs.
• Steuerpflichtig sind Kursgewinne aus Aktienverkäufen und Gewinne aus Zertifikaten.
• Steuerfrei bleibt die Rückzahlung des eingesetzten Kapitals sowie Erträge aus Riester-Verträgen.

Gewinne aus dem Verkauf solcher Aktien sind vollständig steuerfrei, weil die Abgeltungsteuer erst zum 1. Januar 2009 eingeführt wurde und Altbestände davon ausgenommen sind.

Bei Fonds, die vor 2009 gekauft wurden, gibt es einen steuerlichen Freibetrag von 100.000 Euro pro Person. Bei gemeinsam veranlagten Ehepaaren verdoppelt sich dieser Betrag auf 200.000 Euro. Gewinne oberhalb dieses Freibetrags sind steuerpflichtig.

Dividenden aus Altbeständen sind dagegen nicht steuerfrei. Sie unterliegen auch dann der Abgeltungsteuer, wenn die zugrunde liegenden Aktien vor 2009 gekauft wurden.

Hast du keinen Freistellungsauftrag erteilt, führt die Bank die Steuer auch auf Erträge unterhalb des Freibetrags ab. Dieses Geld kannst du dir über die Anlage KAP zurückholen. Das gilt auch, wenn du Kapitalerträge bei einem ausländischen Institut erzielt hast, denn ausländische Banken führen keine deutsche Steuer ab.

• Du hast keinen Freistellungsauftrag erteilt und möchtest zu viel gezahlte Steuern zurückholen.
• Du hast Kapitalerträge bei einem ausländischen Institut erzielt.
• Du möchtest Verluste aus verschiedenen Depots miteinander verrechnen.
• Du hast eine Nichtveranlagungsbescheinigung und möchtest eine Erstattung beantragen.

Das Finanzamt prüft dann, ob dein individueller Steuersatz unter 25 Prozent liegt.

Ist dein persönlicher Steuersatz günstiger, werden deine Kapitalerträge mit diesem Satz besteuert statt mit der Abgeltungsteuer. Die Differenz bekommst du erstattet. Die Günstigerprüfung lohnt sich vor allem für Studierende, Auszubildende oder Rentner mit niedrigem zu versteuerndem Einkommen.

Du beantragst die Günstigerprüfung in deiner Steuererklärung über die Anlage KAP. Das Finanzamt nimmt die Prüfung automatisch vor, wenn du das entsprechende Feld ankreuzt.

Verluste aus Aktienverkäufen dürfen jedoch nicht mit Dividenden oder Zinserträgen verrechnet werden.

Hast du Depots bei mehreren Banken, musst du eine Verlustbescheinigung beantragen, um Verluste aus verschiedenen Depots zusammenzuführen. Die Frist dafür endet am 15. Dezember des jeweiligen Jahres. Ohne diese Bescheinigung bleiben Verluste im jeweiligen Depot gefangen.

• Beantrage die Verlustbescheinigung bis zum 15. Dezember bei deiner Bank.
• Führe Verluste aus verschiedenen Depots in der Steuererklärung zusammen.
• Nutze den Verlustvortrag, um nicht verrechnete Verluste in Folgejahre zu übertragen.

Der Solidaritätszuschlag beträgt 5,5 Prozent der Abgeltungsteuer, nicht des Gewinns. Bei 25 Euro Abgeltungsteuer sind das 1,38 Euro.

Kirchenmitglieder zahlen zusätzlich Kirchensteuer auf die Abgeltungsteuer. Der Satz variiert je nach Bundesland zwischen 8 und 9 Prozent. Die gezahlte Kirchensteuer kannst du als Sonderausgabe geltend machen und so deine Steuerlast wieder reduzieren.

Bei ausländischen Dividenden behält der Staat des Unternehmens oft eine Quellensteuer ein. Diese kann auf die deutsche Abgeltungsteuer angerechnet werden, sodass du nicht doppelt belastet wirst.